4.3 Administracion Del Efectivo
4.3 Administración del efectivo El efectivo es el recurso más importante que tiene toda empresa, por lo que su administ
Views 347 Downloads 5 File size 463KB
Recommend stories
- Author / Uploaded
- Cohx
Citation preview
4.3 Administración del efectivo
El efectivo es el recurso más importante que tiene toda empresa, por lo que su administración correcta es crucial para la adecuada y eficaz operatividad de la misma. Permite a la empresa invertir, comprar de activos, mercancías, materia prima, pago de nómina, pago de pasivos, etc.
La administración de este rubro es uno de los
campos
fundamentales
en
la
administración del capital de trabajo, pues la caja representa el activo más líquido que poseen las empresas, por medio del cual se pueden cubrir las erogaciones imprevistas y reducir de esta forma el riesgo de una crisis de liquidez.
La empresa debe mantener una disponibilidad de efectivo suficiente para cubrir sus necesidades mínimas, además de disponer de la capacidad suficiente para tender eventuales necesidades adicionales de efectivo.
El objetivo fundamental de la administración del efectivo es minimizar los saldos de efectivos ociosos y lograr la obtención del equilibrio entre los beneficios y los costos de la liquidez. Para lograr una administración eficiente del efectivo se deben considerar las siguientes estrategias o políticas básicas:
Rotar los inventarios tan pronto como sea posible, evitando el agotamiento de existencias que puedan afectar las operaciones.
Cobrar las cuentas por cobrar tan rápido como sea posible, sin perder ventas futuras.
4.3.1 Ciclo de caja Ciclo de caja o Ciclo del flujo de efectivo: Es uno de los mecanismos que se utilizan para controlar el efectivo, establece la relación que existe entre los pagos y los cobros; o sea, expresa la cantidad de tiempo que transcurre a partir del momento que la empresa compra la materia prima hasta que se efectúa el cobro por concepto de la venta del producto terminado o el servicio prestado.
4.3.2 Ciclo Operativo Al analizar el ciclo de caja es conveniente tener en cuenta dos factores fundamentales: 1. Ciclo operativo. 2. Ciclo de pago. El ciclo operativo no es más que una medida de tiempo que transcurre entre la compra de materias primas para producir los artículos y el cobro del efectivo como pago de la venta realizada; está conformado por dos elementos determinantes de la liquidez:
Ciclo de conversión de inventarios o Plazo promedio de inventarios.
Ciclo de conversión de cuentas por cobrar o Plazo promedio de cuentas por cobrar.
El ciclo de pago tiene en cuenta las salidas de efectivos que se generan en las empresas por conceptos de pago de compra de materias prima, mano de obra y otros, este se encuentra determinado por:
Ciclo de conversión de las cuentas por pagar o Plazo promedio de las cuentas por pagar.
La combinación de ambos ciclos da como resultado el ciclo de caja: Ciclo de caja = Ciclo operativo – Ciclo de pago
4.3.3 Oportunidades de inversión Las oportunidades de inversión son aquellas que podemos encontrar en diversos mercados bien sea de industrias, tecnología, comercio, Internet o financieros, en donde tengamos la posibilidad de multiplicar nuestro dinero al cual llamaríamos capital, con la finalidad de obtener ganancias y prosperar como inversionistas o empresarios.
Bibliografía Breadly, R., & Myers, S. Fundamentos de Financiación Empresarial (4ª edición ed.). Documents.mx. (2015). Obtenido de http://documents.mx/documents/unidad-4arely.html Gestión Polis. (s.f.). Obtenido de http://www.gestiopolis.com/administracion-delefectivo-en-la-empresa/ Todo Simple. (s.f.). Obtenido de http://www.todosimple.com/22/67/oportunidadesde-inversion