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CURSO DE ADMINISTRACIÓN FINANCIERA CODIGO 102022

SIGUIENTE

INTEGRANTES DEL EQUIPO DE TRABAJO GRUPO N°: ESTUDIANTE (Apellidos y Nombres) Alan Joseph Gomez Barraza Carlos Alberto Viscaino Claudia Rosa Herrera Jhan Carlos Martinez Valeria Jose Gullo

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QUIPO DE TRABAJO 102022_98

IDENTIFICACIÓN (C.C.) 1143116105

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EMPRESA MI MEJOR EJEMPLO SAS

ESTADO DE RESULTADOS (+) (-) (=) (-) (-) (=) (-) (-) (=) (+) (=) (-) (=) (-) (=)

OPERACIONALES COSTO DE VENTAS Y DE PRESTACION DE SERVICIOS UTILIDAD BRUTA OPERACIONALES DE ADMINISTRACION OPERACIONALES DE VENTAS EBITDA DEPRECIACIONES AMORTIZACIONES UTILIDAD OPERACIONAL GASTOS NO OPERACIONALES UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS IMPUESTO DE RENTA Y COMPLEMENTARIOS UTILIDAD DESPUÉS DE IMPUESTOS RESERVAS UTILIDAD DEL EJERCICIO

EMPRESA MI MEJOR EJEMPLO SAS NIT.315.895.571-9 ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA ACTIVO CORRIENTE DISPONIBLE INVERSIONES CORTO PLAZO DEUDORES CLIENTES OTROS INVENTARIOS ACTIVO NO CORRIENTE INVERSIONES LARGO PLAZO PROPIEDADES PLANTA Y EQUIPO INTANGIBLES DIFERIDOS OTROS ACTIVOS TOTAL ACTIVO PASIVO CORRIENTE OBLIGACIONES FINANCIERAS CORTO PLAZO PROVEEDORES

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INICIO

Información Financiera

NIT.315.895.571-9

SIGUIENTE

Cálculos para Expresada en millones análisis vertical de pesos Año 1 Año 2 Año 1 Año 2 $ 880 $ 930 890.55% 674.02% $ 490 $ 510 495.87% 369.62% $ 390 $ 420 394.67% 304.40% $ 138 $ 145 139.65% 105.09% $ 43 $ 38 43.52% 27.54% $ 209 $ 237 211.51% 171.77% $ 11 $ 11 11.13% 7.97%

V. Absoluta V. Relativa $ 50 5.68% $ 20 4.08% $ 30 7.69% $ 7 5.07% -$ 5 -11.63% $ 28 13.40% $ 0.00%

$ $ $ $ $ $ $

$ -$ $ $ $ $ $

198 54 144 34 110 11 99

$ $ $ $ $ $ $

226 35 191 38 153 15 138

Información Financiera

200.37% 54.85% 145.52% 34.41% 111.11% 11.11% 100.00%

163.79% 25.14% 138.65% 27.54% 111.11% 11.11% 100.00%

Cálculos para análisis horizontal

28 20 48 4 44 4 39

14.14% -36.00% 33.04% 11.76% 39.63% 39.63% 39.63%

Cálculos para Cálculos para Expresada en millones análisis vertical análisis horizontal de pesos Año 1 Año 2 Año 1 Año 2 V. Absoluta V. Relativa $ 1,395 $ 983 72.40% 64.97% -$ 412 -29.56% $ 118 $ 273 6.11% 18.04% $ 155 131.76% $ 100 $ 100 5.19% 6.61% $ 0.00% $ 334 $ 310 17.31% 20.49% -$ 24 -7.08% $ 284 $ 280 14.72% 18.51% -$ 4 -1.28% $ 50 $ 30 2.59% 1.98% -$ 20 -40.00% $ 844 $ 300 43.79% 19.83% -$ 544 -64.45% $ 532 $ 530 27.60% 35.03% -$ 2 -0.38% $ 50 $ 50 2.59% 3.30% $ 0.00% $ 450 $ 450 23.35% 29.74% $ 0.00% $ 20 $ 20 1.04% 1.32% $ 0.00% $ 7 $ 5 0.36% 0.33% -$ 2 -28.57% $ 5 $ 5 0.26% 0.33% $ 0.00% $ 1,927 $ 1,513 100.00% 100.00% -$ 414 -21.50% $ 775 $ 509 40.20% 33.62% -$ 266 -34.35% $ 181 $ 203 9.38% 13.40% $ 22 12.09% $ 500 $ 213 25.94% 14.08% -$ 287 -57.41%

CUENTAS POR PAGAR IMPUESTOS, GRAVÁMENES Y TASAS BENEFICIOS A EMPLEADOS PASIVO NO CORRIENTE OBLIGACIONES FINANCIERAS LARGO PLAZO TOTAL PASIVO PATRIMONIO CAPITAL SOCIAL RESERVAS RESULTADOS DEL EJERCICIO RESULTADOS DE EJERCICIOS ANTERIORES TOTAL PATRIMONIO TOTAL PASIVO MÁS PATRIMONIO DATOS ADICIONALES COSTO DE LA DEUDA PASIVO FINANCIERO

$ $

30 34 30 203 203 978 950 840 11 99

$ $ $ $ $ $ $ $ $ $

25 38 30 509 1,004 840 26 138

1.56% 1.76% 1.56% 10.52% 10.52% 50.72% 49.28% 43.58% 0.57% 5.13%

1.65% -$ 2.51% $ 1.98% $ 0.00% -$ 0.00% -$ 33.62% -$ 66.38% $ 55.52% $ 1.74% $ 9.12% $

5 4 203 203 469 54 15 39

-16.67% 11.76% 0.00% -100.00% -100.00% -47.97% 5.74% 0.00% 139.63% 39.63%

950 $ 1,927 $ -

1,004 1,513 -

49.28% 100.00%

66.38% -$ 100.00% -$

950 1,927

5.74% -21.50%

12.09% 384

12.09% 203

PATRIMONIO TOTAL FUENTES DE FINANCIACIÓN CON COSTO

950 1,333

1,004 1,207

PASIVO FINANCIERO PATRIMONIO TOTAL FUENTES DE FINANCIACIÓN CON COSTO

28.77% 71.23% 100%

16.80% 83.20% 100%

3.48% 2.33%

2.03% 1.36%

6% 14.00% 0.50 0.6353 11.08%

6% 14.00% 0.50 0.5676 10.54%

COSTO DE LA DEUDA PONDERADO COSTO DE LA DEUDA DESPUÉS DE IMPUESTOS (Kdt)

KL KM Bu BL Ke

$ $ $ $ $ $ $ $ $ $

COSTO DEL PATRIMONIO (Ke) datos requeridos: Tasa libre de riesgo Tasa del mercado Beta operativa Beta apalancada Costo del patrimonio

COSTOS Y GASTOS FIJOS COSTOS Y GASTOS VARIABLES

135 536

134 559

MONTO TASA PLAZO

$ 545.00 12.09% 36

N°

CF

11.47%

I

0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12

$ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96

13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24

$ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96

25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36

$ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96 $ 17.96

0.96%

K $ 5.21 $ 5.09 $ 4.96 $ 4.84 $ 4.71 $ 4.59 $ 4.46 $ 4.33 $ 4.20 $ 4.07 $ 3.94 $ 3.80 $ 54.20 $ 3.67 $ 3.53 $ 3.39 $ 3.25 $ 3.11 $ 2.97 $ 2.83 $ 2.68 $ 2.54 $ 2.39 $ 2.24 $ 2.09 $ 34.69 $ 1.94 $ 1.78 $ 1.63 $ 1.47 $ 1.32 $ 1.16 $ 1.00 $ 0.83 $ 0.67 $ 0.51 $ 0.34 $ 0.17 $ 12.82

S $ 12.75 $ 12.88 $ 13.00 $ 13.12 $ 13.25 $ 13.38 $ 13.50 $ 13.63 $ 13.76 $ 13.89 $ 14.03 $ 14.16 $ 161.37 $ 14.30 $ 14.43 $ 14.57 $ 14.71 $ 14.85 $ 14.99 $ 15.14 $ 15.28 $ 15.43 $ 15.58 $ 15.72 $ 15.87 $ 180.88 $ 16.03 $ 16.18 $ 16.33 $ 16.49 $ 16.65 $ 16.81 $ 16.97 $ 17.13 $ 17.29 $ 17.46 $ 17.63 $ 17.79 $ 202.75

$ 545.00 $ 532.25 $ 519.37 $ 506.37 $ 493.24 $ 480.00 $ 466.62 $ 453.12 $ 439.48 $ 425.72 $ 411.82 $ 397.80 $ 383.63 $ 369.34 $ 354.90 $ 340.33 $ 325.62 $ 310.77 $ 295.77 $ 280.64 $ 265.36 $ 249.93 $ 234.35 $ 218.63 $ 202.75 $ 186.73 $ 170.55 $ 154.21 $ 137.72 $ 121.08 $ 104.27 $ 87.30 $ 70.17 $ 52.88 $ 35.42 $ 17.79 $ 0.00

$ 180.88

$ 383.63

$ 202.75

Ke

P INICIO

Costo del patrimonio: porcentaje de ganancia que estipula un inversionista por el uso de su capital como inversion.

ANTERIOR

SIGUIENTE

Patrimonio: son las poseciones materiales e inmateriales de un sujeto u empresa.

WACC

PF CP

Kd CP

K/I CP

Costo promedio ponderado de capital: medida utilizada en el ambito financiero para englobar en una sola cifra que se expresa en porcentaje, los costos que seran sacados de diferentes fuentes de financiamiento como fondos para un proyecto.

Pasivo Financiero de corto plazo: es toda obligación, deuda o compromiso de pago en un plazo determinado

Costo de la deuda a corto plazo: una de las formas de costear sus actividades.

Abonos a capital e intereses de la deuda a corto plazo; pagos adicionales de una deuda con el fin de reducir intereses / exigencia de compensacion en capital por tomar el riesgo de realizar el credito pero con mucho mas bajo

K PF

Servicio de la deuda

I

Erogaciones efectivas correspondientes a los abonos a capital e intereses de las obligaciones financieras

Pasivo Financiero: es la obligacion de cancelar una deuda en un periodo de tiempo determinado.

K PF LP

Kd LP

Kdt

K/I LP

I

K Decisiones financiación

Pasivo Financiero de largo plazo: obligación, deuda o compromiso de pago en un plazo determinado, que puede ser a largo plazo

Costo de la deuda después de impuestos: tasa de interés sobre la deuda nueva y se utiliza para calcular el costo promedio ponderado del costo de capital.

Abonos a capital e intereses de la deuda a largo plazo: pagos adicionales de una deuda con el fin de reducir intereses / devolucion de capital enmayor al prestado por tomar el riesgo de realizar un prestamo a largo periodo de tiempo.

Costo de la deuda a largo plazo: costo después de Impuestos al vencimiento de una emisión de bonos.

I EVA Tx

Valor Económico Agregado: basicamente es el resultante, despues del calculo de costos, gastos y se obtenga la rentabilidad esperada por parte de los accionistas

Impuesto de Renta: es un impuesto que grava la utilidad de las personas, empresas, u otras entidades legales. Sobre todo los ingresos que se obtienen en un año.

FCP UODI

Utilidad operativa después de impuestos: calculo de impuestos beneficiosos para la empresa despues de un periodo de tiempo.

Flujo de caja para los propietarios: cantidad que una empresa en particular genera en un periodo de tiempo determinado

Flujo de caja para los propietarios: cantidad que una empresa en particular genera en un periodo de tiempo determinado

Utilidad operativa después de impuestos: calculo de impuestos beneficiosos para la empresa despues de un periodo de tiempo.

RONA

PO PROVEEDORES

Rentabilidad de los activos operacionales netos: es igual a la Utilidad operativa neta después de impuestos dividido por: efectivo + el capital de trabajo requerido + los activos fijos.

Pasivo operativo o pasivo operacional: los pasivos operativos son aquellas obligaciones a las que se incuerren de forma directa con la operación

Proveedores: persona o emmpresa que abastece una compañía para un fin determindo.

AON

Activos operacionales netos. Son los activos que le quedan a una compañía luego de deducir el costo para la obtencion de esos activos.

KTO

CXC

Capital de trabajo operativo: medida financiera utilizada para medir la liquidez operativa de un negocio

Cuentas por cobrar a clientes: son los creditos que le hace la empresa a sus clientes.

CCE

Ciclo de conversión de efectivo: plazo que transcurre desde que se paga la compra de materia prima necesaria para manufacturar un producto hasta la cobranza de la venta de dicho producto.

FCL AO INVENTARIOS

Activos operacionales: es el capitl que queda despues de restas el capital de inversion

PAO

AF

Productividad de los activos operacionales

Activos fijos: bienes y derechos que no son convertidos en efectivo por una empresa en el año.

IO

Ingresos operacionales: Los ingresos operacionales son aquellos ingresos producto de la actividad económica principal de la empresa

RO

MB CV

Rentabilidad operativa: mide la cantidad de ingresos operacionales, entre la utilidad bruta y las ventas totales, depues de descontar el valor de venta.

Margen bruto:beneficio economico que obtiene una persona o empresa por un bien o servicio prestado.

Costo de ventas: costo de producir de todos los artículos a comerciar durante un período contable.

Flujo de caja libre: Consiste en la cantidad de dinero disponible para cubrir deuda o repartir dividendos

Inventario de mercancías: es el centro de utilidades que le genra una gran cantidad de ganacias

Decisiones Inversión

FCB

KTNO

AF

Flujo de caja bruto: indicativo de la capacidad de generar recursos de una sociedad

Capital de trabajo neto operativo: Es una medida financiera utilizada para medir la liquidez operativa de un negocio

Inversión en activos fijos: Es un bien del que su propietario espera tener beneficios económicos en el futuro.

PEO

Punto de equilibrio operativo: indica que la empresa se encuentra en un estado donde no pierde ni gana.

Rentabilidad operativa: mide la cantidad de ingresos operacionales, entre la utilidad bruta y las ventas totales, depues de descontar el valor de venta.

Margen bruto:beneficio economico que obtiene una persona o empresa por un bien o servicio prestado.

Costo de ventas: costo de producir de todos los artículos a comerciar durante un período contable.

GOA

Gastos operacionales de administración: es el capital que utiliza una empresa para el desarrollo de sus actividades

MO

GO GOV

Margen operacional: es un margen que se utiliza para medir una estrategi de precios y la eficencia operativa de una compañía.

Gastos operacionales: se trata de los gastos de funcionamiento de una empresa. Gastos operacionales de ventas: son los costos de produccion de los articulos a comerciar.

D

Depreciaciones:perdida de valor de un activo, como consecuencia del paso del tiempo.

OGO

Otros gastos operacionales: como su nombre lo dice son costos que surgen de la operación cotidina de una empresa o compañía.

A

Amortizaciones: se trata de los pagos a realizar hasta cancelar una deuda por completo.

INICIO

ME

PET

Margen Ebitda: indicador para evaluar rentabilidad operativa.

Punto de equilibrio total

ANTERIOR

SIGUIENTE

Amortizaciones: se trata de los pagos a realizar hasta cancelar una deuda por completo.

INICIO

ANTERIOR

SIGUIENTE

INICIO

ANTERIOR

SIGUIENTE

Ke Año 1 11.1% 94.3

Año 1 13.4% 179

Año 2 11.9% 144 -

WACC V. ABS 0 35

Año 2 10.5%

V. REL -11% -20%

INICIO

P V. ABS

0.0 -

0 94

V. REL -5% -100%

Año 1 851 68.9%

Año 2 0.2%

V. ABS 0 -

851 1

|

Año 1 181 NE 9%

PF Año 1 384 17295%

Año 2 203 9311032%

V. ABS 181 92,937

V. REL -47% 53737%

Kdt

$ %

Año 1 Año 2 - 46.2 - 142.3 -2.4% -9.4%

EVA V. ABS -9612.0% -7.0%

GF

Año 1 2.3% 54

Año 2 1.4%

V. ABS 35 -

0 20

V. REL -42% -36%

Decisiones financiación

V. REL 208.1% 292.4%

ANTERIOR

V. REL -100% -100%

NE

Año 2 203 13%

PF CP V. ABS

Kd CP 22 0

Año 1 203 11%

PF LP Año 2 V. ABS - 203 0% 0

Año 1 500 40%

PROVEEDORES Año 2 V. ABS 213 -28704.3% 25% -15.2%

372 días

152 días

Año 1 1,245 65%

Año 2 853 56%

V. REL 12% 43% GF

Año 1 12.1% 54

Año 2 12.1%

V. ABS 20

35 -

V. REL 0% -36%

K I

Año 1 161.4 54.2

K/I CP Año 2 V. ABS 180.9 1951.4% 34.7 -1951.4%

V. REL 12% -36%

%IO

V. REL -100% -100%

Tx

TEA Tx

Año 1 34 3.9%

Año 2

V. ABS

Año 1 594 31%

Año 2 306 20%

38

4 0

4.1%

V. REL 12% 6%

UODI Año 1 133 15%

Año 1 9.9% 133

Año 2 0.1% 1

RONA V. ABS -9.8% -13131.7%

Año 2 1 0%

V. ABS -13131.7% -14.9%

V. REL -99% -99% PO

V. REL -98.9% -99.0%

V. ABS -28804.3% -10.6%

V. REL -48% -34%

-220 días

V. REL -57% -38% -59%

Año 1 118

AON Año 1 1,333 69%

Año 2 1,207 80%

V. ABS -12638.7% 10.6%

V. REL -9.5% 0%

KTO V. ABS -39242.9% -8.2%

AO

NE Año 1 0.46 219%

Año 2 0.58 172%

PAO V. ABS 12.5% -47.1%

Año 1 1,927 51%

Año 2 1,513 34%

V. ABS -41442.9% -17.1%

V. REL -21.5% 0% AF

V. REL 27.4% 0%

Año 1 450 23% IO Año 1 880

UE

Año 1 11% 209

Año 2 16% 237

RO V. ABS 4.8% 2800.0%

Año 2 930

UB

UO

Año 1 23% 198

Año 2 24.3% 226

Año 1 44% 390

Año 2 45% 420

V. ABS 0.8% 3000.0%

V. REL 1.9% 0%

GO V. REL 8.0% 0%

Año 1 181 21%

Año 2 183 15%

V. ABS 200.0% -5.7%

V. REL 1.1% 0%

Año 1 11 0

11 0

V. ABS 0.0% -0.1%

V. REL 0.0% 0%

V. ABS 2000.0% -0.8%

V. REL 4.1% 0%

Año 1 138 16%

GOA Año 2 V. ABS 145 700.0% 28% 12.7%

V. REL 5.1% 0%

GOV V. ABS 38 -500.0% 26% 21.3%

V. REL -11.6% 0%

Año 1 43 5%

Año 2

Año 1 11 1%

Año 2

Año 1

Año 2

ANTERIOR

SIGUIENTE

11 29%

V. ABS 0.0% 27.7%

V. REL 0.0% 0%

V. ABS 0.0% 0.0%

V. REL

A -

INICIO

V. REL 0.0% 0%

CXC Año 2 V. ABS 280 -363.4% 33% 10.1%

-118 días

-116 días

Año 1 844 68%

INVENTARIOS Año 2 V. ABS 300 -54400.0% 35% -32.6%

-629 días

-215 días

Año 1 60.9% 536

Año 2 60.1% 559

02 días

V. REL 132% NA

V. REL -1% 44% -1%

414 días

V. REL -64.5% 0% -66%

V. ABS -0.8% 2300.0%

V. REL -1.3% 0%

MC $

-

0%

Año 1 24% UE 209

Año 2 25% 237

ME V. ABS 1.7% 2800.0%

Año 1 222 25%

PEO Año 2 V. ABS 223 129.2% 24% -1.2%

V. REL 0.6% 0%

Año 1 310 35%

PET Año 2 V. ABS 311 129.2% 33% -1.8%

V. REL 0.4% 0%

Año 1

Año 2

CCE V. ABS

-1119 días

-483 días

636 días

V. REL 7.3% 0%

V. REL -57%

NA

MC

CV Año 2 510 55%

D

Año 2

V. ABS 0.0% 6.4%

V. REL 5.7% NA

Año 1 490 56%

181 OGO

Año 2 450 30%

Año 1 284 23%

Decisiones Inversión

V. ABS 5000.0% NA

MB V. REL 44.5% 0%

MO V. ABS 1.8% 2800.0%

V. REL -32% -13% NA

DISPONIBLE Año 2 V. ABS 273 15520.5% 0.0%

%IO

Año 1 144 16%

FCB Año 2 12 1%

ANTERIOR

%IO

SIGUIENTE

Servicio de la deuda Año 1 Año 2 V. ABS 215.6 215.6 0.0% 24.5% 24.5% 0.0%

V. REL 0% 0%

Año 1 Año 2 - 1,173 - 308

FCP V. ABS 86572.5%

Año 1 Año 2 958 92 NA NA

FCL V. ABS 86572.5% NA

V. REL -90% NA

KTNO V. ABS -54704.3% -10438.7%

V. REL -84% -16%

Partic. sobre el disponible

FCB V. ABS -13131.7% -15.0%

V. REL -91% -92%

KTNO

Año 1 651 651

Año 2 104 547

INICIO

V. REL -74% NA

AF AF %FCB

Año 1 450 3

ANTERIOR

Año 2 -

V. ABS -45000.0% -313.2%

V. REL -100% -100%

SIGUIENTE

INICIO

ANTERIOR

Hallazgos del Diagnóstico

1

2

SIGUIENTE

Indicadores utilizados en el diagnóstico que sustentan el hallazgo

3

4

5

5

P L A N Objetivo Estratégico Propuesto

Acciones a tomar para la maximización del valor de la empresa

D E

M

N

D E

M E J O R A M I E N T O

Indicador del logro de la acción

Meta

Breve descripción de las acciones de mejoramiento que permita evidenciar su pertinencia con la maximización del valor de la empresa

Observaciones

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Ke Año 2 Año 3 V. ABS V. REL - NA - NA

Año 2

Año 2

WACC Año 3 V. ABS V. REL - NA - NA Kdt Año 2 Año 3 V. ABS V. REL - NA - NA

EVA Año 3 V. ABS V. REL - NA - NA

UODI Año 2 Año 3 V. ABS V. REL - NA 0% NA

Año 2

RONA Año 3 V. ABS V. REL - NA 0% NA AON Año 2 Año 3 V. ABS V. REL - NA 0% NA

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INFORME DEL DIAGNÓSTICO FINANCIERO

BIBLIOGRAFÍA

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ANCIERO

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INFORME DE LA EVALUACIÓN FINANCIERA A TRAVES DEL E

BIBLIOGRAFÍA

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A TRAVES DEL EVA

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CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

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CIONES

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