• Author / Uploaded
• Yessica Argumedo

Citation preview

ACTIVIDAD DE APRENDIZAJE . ANALISIS FINANCIERO FORMATO ACTIVIDAD DE APRENDIZAJE 1-2

Presentado por: Yessica Paola Argumedo Fernandez Jonny Alexander Gonzalez Gonzalez Elizabet Cardenas Ropero Olga Patricia Castaneda Llanos

Presentado a: Ivan Fernando Suarez Lozano Tutor

Fundación Universitaria Panamericana Facultad de Ciencias Empresariales Administración de Empresas 16 de agosto de 2020 Bogotá D.C.

Unipanamericana Fundación Universitaria Panamericana Av Calle 32 n 17 - 30 Bogotá D.C. Colombia - Teléfono 5558210 - Personería Jurídica 23635/81 del MEN Elaborado por Formación Virtual

ACTIVIDAD DE APRENDIZAJE No. 1 - 2:

Análisis vertical El análisis vertical se apoya en la definición de Reeve (2005) “el análisis del porcentaje también puede utilizarse para mostrar la relación de cada uno de los componentes en el total dentro de un solo estado”. Este método consiste en expresar en porcentajes las cifras de un estado financiero. El cual se aplica generalmente al balance general y al estado de resultados. Conocido también como análisis de porcientos integrales. Se caracteriza por que le permite a la empresa tomar decisiones ya que por medio de este se puede evaluar el comportamiento progresivo de las cuentas de cada periodo. Este se debe llevar acabo con la misma cronología de los estados financieros que se presenten, para llevar un estudio detallado de la empresa y lo que en realidad se busca. En este análisis se deben representar al menos tres periodos en forma comparativa de los estados financieros de la empresa, para así obtener resultados exactos respecto al comportamiento claro de las cuentas. Para llevar a cabo este método se debe tener un base determinado la cual se expresa en términos porcentuales, es decir si lo aplicamos al balance general esta base son todos los recursos totales de la empresa, los cuales se reflejan en los activos totales, en otras palabras, la base es el activo total. De esta forma nos damos cuenta que porcentaje de los recursos totales están invertidos en activos circulantes. Para llevar esto acabo se debe comenzar de la siguiente forma: 

Fijar el 100% al activo total



Fijar el 100% (pasivo + capital contable)



(activos, pasivos y capital) =fracción total del 100%

Unipanamericana Fundación Universitaria Panamericana Av Calle 32 n 17 - 30 Bogotá D.C. Colombia - Teléfono 5558210 - Personería Jurídica 23635/81 del MEN Elaborado por Formación Virtual

Al aplicar el análisis vertical al estado de resultados conocemos con exactitud las partes involucradas como los costos, gastos y la utilidad con respecto a las ventas totales, estos representan los ingresos totales de una empresa. Se debe tener en cuenta que el estado de resultado se realiza a partir de las ventas por eso al momento de aplicar este método se debe tomar como base las ventas netas. De tal forma los porcentajes obtenidas de las partes involucradas representan su parte en relación con las ventas de la empresa. El análisis horizontal es de gran utilidad ya que nos muestra de forma correcta el seguimiento de los gastos, más que todos de los variables y los costos de venta. Este nos permite proveer planes futuros en las finanzas de la empresa. El análisis vertical = 100% (costos + gastos + utilidad) 

Aplicado al balance general

Activos Totales = 100%



Aplicado al estado de perdida y ganancia

Ventas Netas = 100%

De lo anterior se aplica la siguiente formula en cada partida del estado financiero 𝑷𝒐𝒓𝒄𝒊𝒆𝒏𝒕𝒐 𝑰𝒏𝒕𝒆𝒈𝒓𝒂𝒍 = (

𝒄𝒊𝒇𝒓𝒂 𝒑𝒂𝒓𝒄𝒊𝒂𝒍 ) ∗ 𝟏𝟎𝟎 𝒄𝒊𝒇𝒓𝒂 𝒃𝒂𝒔𝒆

Unipanamericana Fundación Universitaria Panamericana Av Calle 32 n 17 - 30 Bogotá D.C. Colombia - Teléfono 5558210 - Personería Jurídica 23635/81 del MEN Elaborado por Formación Virtual

Análisis horizontal Warren (2005) define y explica el análisis horizontal como “el análisis del porcentaje en los incrementos y decrementos de las partidas relacionadas en los estados financieros comparativos. El monto de cada partida en el estado más reciente se compara con la partida correspondiente en uno o más estados anteriores, se anota la cantidad en que aumento o disminuyo la partida junto con el porcentaje de incremento o decremento”. Este método consiste en comparar estados financieros homogéneos en periodos consecutivos. Gracias a este análisis podemos saber con claridad si los resultados han sido buenos o malos y a la vez darle atención oportuna. se caracteriza por dar a conocer el comportamiento real de todas las partidas presentes en los estados financieros mirando si están en forma creciente o decreciente. Se le conoce también como análisis de tendencia, ya que por ende nos resalta las tendencias que lleva cada cuenta en los estados financieros que se están analizando en los diferentes periodos involucrados. Este análisis se debe adaptar en periodos de tiempos iguales y distintos años, cabe recordar que se debe utilizar estados financieros anuales, trimestrales o mensuales y deben ser comparados al menos tres periodos diferentes, se debe realizar de esta forma para saber con certeza la conducta financiera de la empresa, teniendo en cuenta las tendencias analizadas. Los análisis tanto horizontales como verticales se realizan en forma porcentual. Sin embargo, este nos da claridad del crecimiento de cada periodo, trimestre o mes o por el contrario el decrecimiento. Esta es el motivo por el cual no se debe realizar en un solo periodo de tiempo. Este método nos permite analizar las conductas internas o externas de cada tendencia. Como un caso en específico que es la alteración de las ventas en los diferentes periodos de tiempo. Donde se identifican las causas que los producen y la toma de decisiones para su mejora, forma dinámica.

Unipanamericana Fundación Universitaria Panamericana Av Calle 32 n 17 - 30 Bogotá D.C. Colombia - Teléfono 5558210 - Personería Jurídica 23635/81 del MEN Elaborado por Formación Virtual

En este análisis se debe utilizar la siguiente fórmula para conseguir los indicadores porcentuales de crecimiento o caída: 𝑰𝒏𝒅𝒊𝒄𝒂𝒅𝒐𝒓 = (

𝒄𝒊𝒇𝒓𝒂𝟏 )−𝟏 𝒄𝒊𝒇𝒓𝒂𝟎

Ejemplo análisis horizontal El siguiente balance general y con base a ello haremos el análisis horizontal:

Los datos anteriores nos permiten identificar claramente cuáles han sido las variaciones de cada una de las partidas del balance. Una vez determinadas las variaciones, se debe proceder a determinar las causas de esas variaciones y las posibles consecuencias derivadas de las mismas.

Unipanamericana Fundación Universitaria Panamericana Av Calle 32 n 17 - 30 Bogotá D.C. Colombia - Teléfono 5558210 - Personería Jurídica 23635/81 del MEN Elaborado por Formación Virtual

Bibliografía

Lavalle Burguete, A. C. (2017). Análisis financiero. Editorial Digital UNID. https://elibronet.unipanamericana.basesdedatosezproxy.com/es/ereader/unipanamericana/41183?page=1 4

Flores Villalpando, R. y Flores Villalpando, R. (2014). Análisis de estados financieros. Editorial Digital UNID. https://elibronet.unipanamericana.basesdedatosezproxy.com/es/ereader/unipanamericana/41177?page=3

Unipanamericana Fundación Universitaria Panamericana Av Calle 32 n 17 - 30 Bogotá D.C. Colombia - Teléfono 5558210 - Personería Jurídica 23635/81 del MEN Elaborado por Formación Virtual